О том, как провести анализ оборотных активов и в чем он заключается, расскажем в статье.
Для чего необходим анализ оборотных активов
Проведение анализа нужно для определения эффективности деятельности предприятия.
Расчет коэффициентов эффективности использования оборотных активов позволяет оценить финансовую устойчивость юридического лица, ликвидность и деловую активность. Кроме прочих случаев, коэффициенты тщательно анализируются и при проведении аудита.
Как оценить эффективность управления оборотными активами компании, читайте в рекомендациях Системы Финансовый директор.
Анализировать оборотные активы нужно для:
- Привлечения кредитных средств. Кредитные организации должны изучить все показатели деятельности потенциального заемщика. Оборотные активы могут использоваться для погашения кредитов и их обеспечения (деньги, которые поступают на расчётный счёт).
- Налоговых проверок – позволяет обосновать появление сезонных убытков, несоответствия вычетов НДС и НДС к начислению.
- Продажи бизнеса – покупателю нужны будут самые подробные данные о балансе, чтобы принять правильное решение.
Степени риска ликвидности
Прежде всего, нужно распределить оборотные активы по уровню ликвидности и риска (которые обратно пропорциональны друг другу). Ликвидность – это способность любого актива превращаться в деньги.
Для оборотных активов выделяют такие степени ликвидности:
- Высокая степень ликвидности характерна для денежных средств и денежных эквивалентов. Высокая степень ликвидности также характерна для готовой продукции,
- Средняя степень ликвидности характерна для материально-производственных запасов и незавершенного производства.
- Низкая степень ликвидности присуща неиспользуемым товарам, просроченной дебиторской задолженности и незавершенному производству в больших объемах.
Коэффициенты ликвидности
Для оценки эффективности работы компании рассчитываются коэффициенты ликвидности.
Большинство экономистов оценивают три коэффициента:
|
Показатель |
Формула для расчёта |
Что показывают |
Норматив |
|
Коэффициент текущей ликвидности |
Оборотные активы / краткосрочные обязательства |
Как компания может погасить «короткие» долги оборотными активами |
Больше или равен 1,5 |
|
Коэффициент срочной ликвидности |
Оборотные активы (минус запасы и НДС) / краткосрочные обязательства |
Насколько быстро компания сможет рассчитаться с обязательствами за счёт относительно ликвидных средств |
0,7-1 |
|
Коэффициент абсолютной ликвидности |
Денежные средства / краткосрочные обязательства |
Какую часть краткосрочных долгов можно погасить сразу за счет денег |
0,1-0,15 |
Источником информации для расчета служат показатели строк бухгалтерского баланса.
Все три показателя нужны для разных целей – например, на коэффициент текущей ликвидности будет смотреть тот, кто покупает бизнес, на коэффициент быстрой (срочной) ликвидности – банк-кредитор, а на коэффициент абсолютной ликвидности – контрагент.
О том, как рассчитать коэффициент оборачиваемости, читайте в статье>>>
О рентабельности оборотных активов и его значении читайте в статье>>>
Подготовлено экспертами Актион Финансы