Черная пятница! Скидка на подписку 40% 8 (800) 505-89-86
Журнал "Финансовый директор"

Коэффициент абсолютной ликвидности

12 февраля 2019
603
Средний балл: 0 из 5
Коэффициент абсолютной ликвидности

Коэффициент абсолютной ликвидности помогает оценить платежеспособность и ликвидность компании или ее контрагентов. Читайте, каково его нормативное значение и как его рассчитать.

Что показывает коэффициент абсолютной ликвидности

Коэффициент абсолютной ликвидности – это коэффициент финансового анализа, который показывает, какую часть своих краткосрочных обязательств компания может погасить за счет своих ликвидных активов.

Напомним, краткосрочными обязательства будут лишь на срок менее одного календарного года, хотя зачастую используют срок 3 месяца или квартал. Ликвидными активами являются все денежные средства и их эквиваленты в виде краткосрочных ценных бумаг, вкладов, депозитов. Ликвидность активов означает, насколько быстро можно продать активы компании, чтобы погасить ее текущие обязательства.

По скорости реализации различают:

Скачайте и возьмите в работу:

Отчет о ликвидности компанииОтчет поможет финансовому директору убедиться в финансовой устойчивости и платежеспособности компании. Контролировать показатели, своевременно принять меры, если они ухудшатся, и избежать банкротства.

Формула коэффициента абсолютной ликвидности

Данные для расчета коэффициента абсолютной ликвидности можно взять из нескольких источников. Следовательно, и формула расчета будет разной. Общая формула выглядит следующим образом:

К (ал) = (Деньги, их эквиваленты + краткосрочные финансовые вложения) / Текущие (краткосрочные) обязательства.

Нормативное значение коэффициента абсолютной ликвидности

Нормальное значение коэффициента в международной практике должно равняться 0,2. В российском финансовом анализе используется нормальным признается значение в диапазоне от 0,2 до 0,5. Это значит, что от 20% до 50% всех краткосрочных обязательств компании могут быть погашены каждый день. Если значение коэффициента будет меньше 0,2, значит, компания не в состоянии погашать свои текущие обязательства своевременно, у нее недостаток ликвидные активов в виде денежных средств и краткосрочных вложений, депозитов. В этом случае для анализа ее платежеспособности требуется более глубокий финансовый анализ с рядом дополнительных показателей, коэффициентов и иных расчетов.

В случае, если показатель будет более 0,5, значит, компания имеет слишком много высоколиквидных активов в виде наличных денежных средств и средств на расчетных счетах, которые не работают в этот момент на благо компании, а, значит, и у компании неэффективная структура распределения активов по группам ликвидности. Компания должна оперативно проанализировать использование собственного капитала и уменьшить размер высоколиквидных активов.

Чек-лист для оценки ликвидности компании

При оценке ликвидности компании стоит анализировать не только индикаторы ликвидности, но и учесть корректировки в составе оборотных средств, а также внеоборотных активов. Воспользуйтесь чек-листом, чтобы корректно определить имущество компании, которое можно оперативно превратить в денежные средства.

Оценить ликвидность

Пример расчета

Приведем данные по оборотно-сальдовой ведомости компании за 2017 и 2018 годы по необходимым счетам бухгалтерского учета (таблица 1) и рассчитаем в динамике коэффициент абсолютной ликвидности.

Таблица 1. Данные для расчета

 

Показатели

+/- за 2017 год

Показатель

+/- за 2018 г.

На начало 2017 г.

На конец 2017 г.

На конец 2018 г.

Деньги (счет 50, 51, 52)

193200

320191

+126991

155587

-161604

финансовые вложения сроком до года (счет 55.01)

44331

284366

+240035

71639

-212727

срочные обязательства (счета 60, 62, 66, 76 и т.д.)

694891

1119101

+424210

959044

-160057

Коэффициент абсолютной ликвидности

0,34

0,54

+0,20

0,24

-0,30

 Рассчитаем коэффициент:

1. Динамика денежных средств в 2017 году = 320191 – 193200 = 126991

Динамика денежных средств за 2018 год = 155587 – 320191 = -161604

2. Динамика краткосрочных финансовых вложений за 2017 год = 284366 – 44331 = 240035

Динамика краткосрочных финансовых вложений за 2018 год = 71639 – 284366 = -212727

3. Динамика краткосрочных обязательств за 2017 год = 1119101 – 694891 = 424210

Динамика краткосрочных обязательств за 2018 год = 959044 – 1119101 = -160057

4. Коэффициент абсолютной ликвидности на начало 2017 года = (193200 + 44321) / 694891 = 0,34

5. Коэффициент абсолютной ликвидности на конец 2017 года = (320191+284366) / 1119101 = 0,54

6. Коэффициент абсолютной ликвидности на конец 2018 года = (155587 + 71639) / 959044 = 0,24

7. Изменение коэффициента за 2017 год = 0,54 – 0,34 = 0,20

8. Изменение коэффициента за 2018 год = 0,24-0,54 = 0,30

Как мы видим, коэффициент абсолютной ликвидности выше нормативного значения, что положительно характеризует наличие ликвидных активов для покрытия обязательств предприятия. Коэффициент снижается, что свидетельствует о снижении количества активов, но все равно остается выше нормы. Платежеспособность, в целом, снижается.

Коэффициент абсолютной ликвидности формула по балансу

Самым простым и распространенным способом для определения коэффициента абсолютной ликвидности является расчет по данным бухгалтерской отчетности, а точнее, по данным показателей строк бухгалтерского баланса:

К (ал) = (Строка 1240 Финансовые вложения  + Строка 1250 Денежные средства и эквиваленты) / (Строка 1500 Краткосрочные обязательства – Строка 1530 Доходы будущих периодов – Строка 1540 Оценочные обязательства)

Пример расчета

Рассчитаем показатель по данным бухгалтерской отчетности (таблица 2).

Таблица 2. Данные для расчета

Наименования показателя

Код строки

Данные бухгалтерского баланса

2017 г.

2018 г.

Финансовые вложения (за исключение денежных эквивалентов)

1240

42305

55603

Денежные средства и денежные эквиваленты

1250

2356788

3556102

Доходы будущих периодов

1530

98

134

Оценочные обязательства

1540

54879

62309

Итого по разделу V Краткосрочные обязательства

1500

14167289

16479284

К (ал) 2017 = (42305 + 2356788) / (14167289 – 98 – 54879) = 2399093 / 14112312 = 0,17

К (ал) 2018 = (55603+3556102) / (16479284 – 134 - 62309) = 0,22

Как мы видим, в 2017 году коэффициент абсолютной ликвидности менее нормативного значения в 0,20, что свидетельствует о недостатке высоколиквидных средств для погашения срочных обязательств компании, однако эта ситуация улучшается и уже в 2018 году становится по нижней границе нормативных значений. Однако расслабляться не стоит, компания должна стремится к росту ликвидных активов и к уменьшению текущих обязательств.

Также можно воспользоваться общеизвестным разделением всех активов и пассивов на 4 группы по финансовому анализу и произвести вышеописанную формулу в несколько ином виде:

К (ал) = А1/(П1 + П2),

где А1 – самые ликвидные активы компании;

П1 – обязательства компании, которые нужно погасить самым срочным образом;

П2 – остальные краткосрочные пассивы.

Коэффициент абсолютной ликвидности лучше рассматривать за несколько лет подряд, что итак делает ИФНС. И для этого может понадобиться формула расчета показателя по данным устаревшей формы Бухгалтерского баланса, которая действовала до 2011 года включительно.

Заключение

Коэффициент абсолютной ликвидности скорее важен для поставщиков материалов, сырья и товаров (которые оценивают нашу компанию по этому показателю), а также и для нас как для продавцов, так как позволяет, в свою очередь, оценивать финансовое состояние наших покупателей. Также интересен будет этот показатель и для налоговых инспекторов, которые должны оценить платежеспособность юридических лиц.

 

logo
×
Чтобы скачать документ, зарегистрируйтесь на сайте!

"Финансовый директор" - единственный профессиональный ресурс по управлению финансами компании. Материалы подготовлены финансовыми директорами и экспертами. Пройдите короткую регистрацию и получите доступ

У меня есть пароль
напомнить
Пароль отправлен на почту
Ввести
Введите эл. почту или логин
Неверный логин или пароль
Неверный пароль
Введите пароль
Я тут впервые
или войти через соц сети
Зарегистрироваться
×
Пожалуйста, войдите на сайт

У меня есть пароль
напомнить
Пароль отправлен на почту
Ввести
Введите эл. почту или логин
Неверный логин или пароль
Неверный пароль
Введите пароль
Я тут впервые
И получить доступ на сайт Займет минуту!
Зарегистрироваться
Простите, что прерываем чтение

"Финансовый директор" - профессиональный ресурс по управлению финансами компании. Авторские материалы подготовлены финансовыми директорами и экспертами находятся в закрытом доступе. Зарегистрируйтесь или войдите через соцсеть, чтобы прочитать эту статью бесплатно

У меня есть пароль
напомнить
Пароль отправлен на почту
Ввести
Введите эл. почту или логин
Неверный логин или пароль
Неверный пароль
Введите пароль
Я тут впервые
или войдите через соц сети
Зарегистрироваться
×

Мы подобрали для вас книги:

Как решать нерешаемые задачи, посмотрев проблему с другой стороны Управление финансовой службой по KPI Как не потерять на налогах: проверенные способы
Скачать бесплатно Скачать бесплатно Скачать бесплатно
Сайт использует файлы cookie. Они позволяют узнавать вас и получать информацию о вашем пользовательском опыте. Это нужно, чтобы улучшать сайт. Посещая страницы сайта и предоставляя свои данные, вы позволяете нам предоставлять их сторонним партнерам. Если согласны, продолжайте пользоваться сайтом. Если нет – установите специальные настройки в браузере или обратитесь в техподдержку.